美国金融科技平台 Cash App 于周二正式推出面向6至12岁儿童的托管账户服务，提供高达3.25%的年化储蓄利率，但值得注意的是，这些账户完全屏蔽了比特币（Bitcoin）访问权限。该服务由推特创始人Jack Dorsey领导的Block公司运营，标志着其从传统支付向青少年金融教育的战略延伸。
账户功能：家长全控，比特币缺席
根据公告，家长对儿童托管账户拥有完全控制权，可批准来自最多五个可信联系人的转账。当孩子年满13岁时，托管账户可在家长同意下转换为青少年赞助账户。Block发言人向Decrypt确认，青少年赞助账户允许在家长许可下处理比特币，但面向低龄儿童的托管账户不包含任何加密货币功能。该服务目前不在纽约州提供。
Block首席执行官兼业务主管Owen Jennings在声明中表示：“Cash App每月服务超过500万青少年用户，家长希望更早培养孩子的理财习惯。我们构建托管账户，就是让孩子们在家长全程参与下，获得真实的金融工具与体验。” 结合平台原有的青少年账户功能，Cash App正在构建从6岁至成年的完整金融教育链条。
市场背景：Gen Alpha储蓄趋势与加密货币布局的微妙平衡
此次推出时机与年轻一代储蓄习惯变迁高度吻合。Cash App委托Harris Poll进行的“Raising Gen Alpha”调查报告显示，89%的Gen Alpha儿童（2010年后出生）已在积极存钱。他们的储蓄目标中，数字和游戏消费占比34%，个人科技产品与玩具/收藏品各占32%。同时，77%的家长已开始与孩子讨论财务管理，50%使用Cash App的家长已通过该平台代孩子管理资金。
值得注意的是，Block创始人Jack Dorsey是公开的比特币 maximalist，公司此前已推出硬件钱包和模块化挖矿设备等比特币相关产品。然而儿童账户刻意排除比特币，反映出其谨慎的产品分层策略：在低龄用户群体中优先建立传统金融基础，待用户进入青少年阶段再逐步引入加密货币选项。这种设计既避免了低龄儿童面对价格剧烈波动的风险，也为未来通过青少年账户培养比特币用户群埋下伏笔。
市场影响：股价上涨与成本优化的双重信号
消息公布后，Block（纽约证券交易所代码：XYZ）股价在周二开盘后上涨约1.4%，报收接近75美元。尽管涨幅有限，但结合Block在2月进行的大规模裁员（约4000人，占员工总数40%），投资者对该公司聚焦核心金融科技、提升运营效率的举措反应积极。儿童账户作为高粘性用户获取入口，有望在未来转化为青少年及成人用户，从而摊薄获客成本。
从行业角度看，Cash App此举进一步挤压了传统银行儿童储蓄账户的空间。3.25%的利率在当前美国联邦基金利率5.25%-5.50%区间下虽不突出，但结合零费用、便利的App体验和未来加密货币选项，对于数字原生代家庭具有吸引力。不过，缺乏比特币功能也可能使部分加密货币信仰者家庭转向专门支持加密的青少年金融应用。
展望：金融科技与数字资产的代际实验
Cash App的儿童账户是Block长期用户生命周期管理的关键一环。通过低龄账户积累传统金融习惯，再通过青少年账户实现加密货币教育的“软过渡”，最终在用户成年后转化为比特币交易、投资等核心业务用户。这种分层设计可能成为主流金融科技公司进军青少年市场的范式——先以合规、稳定的储蓄功能赢得家长信任，再渐进式引入数字资产。
随着Gen Alpha成长为数字主力消费者，Block能否通过该策略扩大比特币用户基础，同时规避监管对未成年人加密货币敞口的担忧，将值得持续关注。