核心要点速览
- 建仓后设置止损和止盈，旨在定义最大亏损和盈利目标。止损单限制下行风险，止盈单则锁定收益。
- 确定止损止盈水平主要基于价格百分比、技术指标（如移动平均线）、支撑与阻力位，以及风险回报比。
- 在交易全周期内主动管理止损止盈订单至关重要，当价格触及预设水平时严格执行是策略生效的关键。
- 用户可在Crypto.com App的衍生品以及交易所中为头寸设置止损止盈指令。
止损止盈在加密交易中的重要性
在进行加密货币交易时，设置合适的止损和止盈水平是风险管理的核心组成部分。这些工具能帮助交易者在行情不利时截断亏损，并在行情有利时锁定利润。本文主要从多头（即买入并持有加密资产）交易者的视角展开，而非空头。
下文将系统阐述如何有效设定止损与止盈价位，并介绍在Crypto.com Strike期权和UpDown期权中的具体设置方法。需注意，Strike和UpDown期权目前仅向美国用户开放。
什么是止损单？
止损单是在交易所或交易平台设置的，当一种加密资产的价格触及特定点位时自动卖出的指令，其设计初衷是限制持仓的潜在亏损。交易者通常在进场后立即设置止损单，以明确自己愿意承受的最大亏损范围。
设置止损单时，交易者需确定一个不再希望继续持有该仓位的价格水平。这个价格可以依据所投入资金的百分比、一个具体的价格点位，或是固定的总盈亏额来设定。
什么是止盈单？
如果说止损单划定了交易者的亏损下限，那么止盈单则标定了盈利上限。止盈单是当加密资产价格达到目标价位时自动卖出以锁定利润的指令。与止损单一样，止盈目标也应在进场后立即设定。交易者通过识别一个希望退出并落袋为安的价格来设置止盈单。
常见的止损和止盈策略
- 固定价格点位：在一个固定的价格上设置止损或止盈单。这通常基于移动平均线或支撑位等技术指标。例如，在65,000美元买入比特币（BTC），但在60,000美元这一已被证实为支撑位的位置设置止损，同时在70,000美元这一假设的阻力位设置止盈。
- 固定盈亏金额：盈亏指交易者总头寸价值的每日变化。高频交易者常常将止损设置在自己单笔交易愿意承受的最大亏损金额上。
- 资本百分比：针对仓位价值的一个固定百分比来设定自己愿意承担的亏损。例如，以3,000美元的价格买入以太坊（ETH），仓位价值为1,000美元，若愿意承受10%的亏损（即100美元），那么在现货交易中，止损位就应该设在2,700美元。相应地，如果目标是10%的盈利，止盈位就应设在3,300美元。
个人的止损水平会因风险承受能力、仓位规模等因素而异。通常，仓位越大，交易者就会设得越紧，因为大仓位的亏损金额会远超小仓位。
Crypto.com平台能否设置止损止盈单？
Crypto.com支持在交易所的市价单以及App的衍生品（即Strike期权和UpDown期权）中设置止损止盈单。具体步骤请看下文。
在Crypto.com App衍生品中使用
Strike期权
以下是在Crypto.com App中为Strike期权设置止损或止盈的步骤（该功能目前仅在美国提供）：
- 选择一个要交易的Strike期权合约。
- 点击“高级交易选项”。
- 打开“止盈”或“止损”开关。
- 输入止盈或止损的目标价格，然后按“确认”。
- 页面将返回订单界面。在最终核对Strike期权订单信息后，点击“下单”。
如果在建仓后希望添加或修改止盈止损水平，可以通过管理未平仓位来实现：
- 选择一个未平仓位。
- 点击屏幕底部的“仓位详情”。
- 点击“止盈/止损”进行添加或修改。
- 更新你的止盈或止损设置。
- 点击“确认”。
关于Strike期权的更多细节，可查阅相关止盈和止损常见问题解答。
UpDown期权
在Crypto.com App中为UpDown期权设置止损止盈的方式与Strike期权相似（目前仅在美国提供）：
- 选择一个要交易的UpDown期权合约。
- 点击“高级交易选项”。
- 打开“止盈”或“止损”开关。
- 输入止盈或止损的目标价格，然后按“确认”。
- 页面将返回订单界面。最终核对订单后，点击“下单”。
同样，建仓后管理未平仓位的步骤如下：
- 选择一个未平仓位。
- 点击屏幕底部的“仓位详情”。
- 点击“止盈/止损”进行添加或修改。
- 更新你的止盈或止损设置。
- 点击“确认”。
在Crypto.com交易所中使用
止损单
交易所同样支持止损单。用户可以在止损限价单和止损市价单之间进行选择。其运作方式如下：
1. 对于多头仓位，你可设置“卖出止损限价单”。当标记价格跌至触发价时，该止损单会变成一个卖出限价单。若标记价格触及限价，限价单会成交，让你能以限价或更优价格平仓。你也可设置“卖出止损市价单”，当标记价格跌至触发价时，这会变成一个卖出市价单，并立即以当下的最优价格成交。
2. 对于空头仓位，“买入止损限价单”在标记价格涨至触发价时会变成一个买入限价单。若标记价格触及限价则会成交。而“买入止损市价单”则会在市价涨至触发价时，以下一个可用价格立即执行市价买入。
如何设置止损单：
- 下单时，点击下拉菜单，选择止损限价或止损市价。
- 输入触发价格（即你的止损单被激活的价格）。
- 输入触发后希望下达的限价单价格。若你下的是止损市价单，则不适用此步骤，因为订单会在触发后以当前可用价格立即成交。
- 输入你想要买入或卖出的数量。
- 点击买入/卖出确认。当触发价/限价达到时，仓位将被自动平仓。
止盈单
止盈单在交易所中以条件限价单或市价单的形式提供。其运作方式如下：
1. 对于多头仓位，可设置“卖出止盈限价单”。当标记价格涨至触发价时，该订单变为卖出限价单。若标记价格触及限价则会成交，让你能以限价或更优价格平仓。也可设置“卖出止盈市价单”，当标记价格涨至触发价时，立即以当下市价卖出。
2. 对于空头仓位，“买入止盈限价单”在市场价跌至触发价时变为买入限价单，并在标记价格触及限价时成交。“买入止盈市价单”则在市价跌至触发价时，以下一个可用价格买入。
如何设置止盈单：
- 下单时，点击下拉菜单，选择止盈限价或止盈市价。
- 输入触发价格（即你的止盈单被激活的价格）。当标记价格触及此水平时，止盈单会执行以锁定利润。
- 输入触发后希望下达的限价单价格。下止盈市价单时跳过此步。
- 输入你想买入/卖出的数量。
- 点击买入/卖出确认。触发价或限价达到后，仓位将自动平仓。
管理止损和止盈订单
在整个交易生命周期内，主动管理止损和止盈订单非常重要。随着市场环境变化和加密资产价格的大幅波动，需要考虑以下几个管理要素：
维持有利的风险/回报比。如果资产价格朝着对交易者有利的方向大幅移动，可以考虑提高止损价位，以锁定更多潜在利润。例如，一个止损位设为目标亏损5美元，止盈位设为目标盈利10美元的交易，其风险回报比实际上是2倍（即用5美元的风险去博取10美元的收益）。通常，高于1倍是一个最低要求。
适应新的支撑和阻力位。当行情出现新的支撑位时，可将止损位上移至此；同样，可将止盈位调整到新出现的阻力位。
对关键事件做出反应。如果出现影响该代币或整个市场的重要新闻，可以收紧止损和止盈目标以降低风险。
在波动期控制损失。在高波动期间，可以适当放宽止损距离，以避免因短暂的价格波动而被过早洗出局。同样，对波动性更大的代币可使用更宽的止损，对更稳定的代币则用较窄的止损。
势头减弱时落袋为安。如果代币的涨势显示出衰竭迹象，可以在盈利完全蒸发前提前了结获利。
通过设置恰当且灵活的止损止盈水平，并主动进行管理，交易者有机会在任何交易策略中，随时间推移提升风险调整后的收益。尽管这需要纪律和持续监控，但这些简单的风险管理工具确实能让交易结果大为不同。
值得再三强调的是，遵循既定止损止盈纪律的约束力至关重要——如果交易者设定了这些水平却不真正执行，那么这些工具也就毫无用处了。
止损与止盈指令的重要意义
设置恰当的止损止盈是交易风险管理的基石。止损能截断亏损，止盈则能锁定收益。交易者通常依据价格百分比或基于技术指标的固定价格来识别止损水平。主动管理止损止盈订单，并拥有遵循既定纪律的行动力，是成功使用该策略的关键。Crypto.com用户可以在交易所及Strike和UpDown期权中轻松设定止损止盈水平，从而有机会实现交易自动化并保护自己的头寸。