台积电正评估在美国德州建设新生产园区，这项潜在投资可能让其美国晶圆代工布局再增加数百亿美元资本支出。消息指出，项目主要受人工智能芯片需求持续增长带动，目前北美市场已占台积电晶圆营收与客户结构的 75% 以上。
德州园区计划仍在评估阶段
据知情人士透露，台积电评估中的德州设厂计划将包含多座晶圆厂。报道提到，每座厂房的建造成本估计至少达到 200 亿美元，整项计划的推进则高度取决于美国国会是否延长将在年底到期的先进制造税收抵免（Advanced-Manufacturing Tax Credit）。
彭博社报道称，这项税收抵免属于《晶片与科学法案》框架下的政策安排，税收抵免比例为 35%。法案是否延长，仍有待美国两党协商。
AI 芯片需求推高北美市场占比
受益于 Nvidia 与 AMD 等科技公司对高阶运算硬件的需求，台积电先进制程产能持续紧张。报道指出，北美市场对台积电晶圆营收的贡献已超过 75%，显示美国客户在其整体业务中的地位持续上升。
为应对客户增加的订单，台积电一方面上调设备采购规划，另一方面也评估通过就近设厂来强化合作关系。报道并称，台积电目前已承诺在亚利桑那州投资约 2,650 亿美元，若德州园区继续推进，将进一步提升其对北美市场的供应韧性。
台湾与海外同步扩产
除德州外，台积电也持续评估包括新加坡在内的其他海外据点。与此同时，公司在台湾本地的扩建计划并未放缓，市场预期台积电将在台湾新增 13 座厂房。
分析师王荣旭表示，台积电在加快海外布局的同时，台湾本土扩产仍同步推进。这种海内外双轨扩张策略，既回应了全球运算硬件需求，也延续了将最先进制程与核心研发留在台湾的方向。
报道还提到，台湾完整的供应链聚落与工程人才，仍是台积电维持技术领先和生产效率的重要基础。
厂务工程供应链受市场关注
在海内外同步扩产的框架下，具备跨国施工能力与先进制程认证的统包厂商被视为直接受益者。报道点名，无尘室机电整合工程、化学与气体供应系统，以及洁净室维运设备等领域的台湾供应链，有机会在工程订单与耗材供应上取得新增动能。
市场近期关注的相关个股包括汉唐（2404）、帆宣（6196）与洋基工程（6691）。