甲骨文、微软与AMD本周强势领涨科技板块，分别录得27%、14%和14%涨幅。AI数据中心、电力供应与芯片进展成为主要催化，带动科技ETF和半导体股同步走强。

本周，甲骨文、AMD、微软等前期表现疲软的科技股突然强势领涨，涨幅分别达27%、14%和14%。AI数据中心电力交易、美伊和平预期以及芯片股连续上涨成为主要驱动力，市场风险偏好显著回升。

特斯拉公布第二季度总交付量为480,126辆，高于市场预估，消息刺激盘前股价一度拉升涨超2%，但随后涨幅回落至不足1%。该数据对市场情绪形成短期提振，但加密等风险资产联动效应有限。

Baird分析师Ben Kallo预测特斯拉与SpaceX可能在12-18个月内合并，同时预计Q2交付39.29万辆汽车。该分析师维持特斯拉“跑赢大盘”评级和目标价522美元。

Baird分析师Ben Kallo预测特斯拉第二季度交付量约39.29万辆，2026年总交付量达168万辆，并认为特斯拉与SpaceX合并“很有可能”，预计12-18个月内完成，两家公司均可受益于规模扩大。