三星电子2026-10-02 07:55:58三星据报上调 2027 年 HBM4 报价，美光称产能已近售罄三星电子据韩媒报道，在 2027 年 HBM4 年度供货谈判中提出每 Gb 4 美元中后段报价，较当前 HBM3E 约每 Gb 1.5 美元高出 3 倍以上。美光在法说会上表示，2027 年 HBM 位元供应量大部分已与客户签约，价格将远高于 2026 年。TrendForce 预计 2027 年 HBM 平均售价将较今年上涨约 121%，供给紧张、HBM4 占比提升和 HBM4E 放量被视为主要因素。40
吴说2026-10-01 11:53:38白线日报：腾讯锁定海外算力，美光长协承诺升至 320 亿美元吴说旗下 WhiteLine Daily 当天聚焦四项 AI 产业动态：腾讯据报与 Oracle 签下 5 年、约 70 亿美元的海外算力租赁协议；美光 FY2026 Q4 收入达 542.3 亿美元，长期供货协议资金承诺由 220 亿升至 320 亿美元；HPE 获得 Vultr 12 亿美元 AMD Helios 首单；ElevenLabs 以 220 亿美元估值完成 3 亿美元员工股份要约收购，AI Agent 周对话量突破 1500 万次。40
美光2026-10-01 04:30:22美光四季度营收同比增近4倍，称2027至2028年存储供需将更紧美光公布2026财年第四季度业绩，营收542.29亿美元，同比增长379%，高于市场预期，并给出2027财年第一季度615亿美元的收入指引。公司称AI仍在推动内存需求走强，预计2027年和2028年DRAM、NAND供需将较2026年更紧。尽管下一季度毛利率指引低于预期，美光表示这将是2027财年的低点，后续季度毛利率还会继续抬升。20
美光2026-09-30 21:34:42美光第四财季毛利率升至 87%，下一季营收与盈利指引高于预期美光公布截至 9 月 3 日的 2026 财年第四财季业绩，单季营收 542 亿美元、每股盈余 33.42 美元，均高于市场预估，调整后毛利率达到 87%。公司预计截至 11 月的 2027 财年第一财季营收约 615 亿美元、每股盈余约 38.15 美元，也高于分析师平均预期。报道指出，AI 数据中心扩建推高 HBM 需求与价格，美光、三星电子和 SK 海力士受益，同时消费电子内存供应受到挤压。30
美光2026-09-30 12:30:00美光财报前夜多空激烈对峙：2000 美元目标价对上伯里看跌期权美光将于北京时间 10 月 1 日凌晨发布 2026 财年第四季度财报，市场一致预期营收约 510.7 亿美元、调整后每股收益约 31.52 美元。财报前夕，多家机构对当季业绩给出偏强预测，焦点同时转向 HBM4 量产、传统 DRAM 价格与资本开支。D.A. Davidson 分析师 Gil Luria 重申 2000 美元目标价，而迈克尔·伯里则以 2027 年 6 月到期、行权价约 500 美元的看跌期权表达看空立场。270
美光2026-09-30 05:30:00美光财报前瞻：HBM 需求推高盈利，市场转看 2027 年供给拐点美光将于 9 月 30 日美股盘后公布 2026 财年第四季度业绩，市场焦点已从单季是否达标转向 HBM 驱动的高盈利还能持续多久。公司上一季度营收达 414.56 亿美元，第四财季指引为 500 亿美元上下浮动 10 亿美元，非 GAAP 毛利率约 86%。已签署的 16 份战略客户协议覆盖约 20% 的 DRAM 产量和三分之一的 NAND 产量，同时锁定部分价格区间。产能扩张要到 2027 年中后才开始兑现，估值、仓位和价格涨幅放缓成为财报夜的主要观察点。180
内存2026-09-30 03:46:57内存厂商以长约锁定产能，消费级硬件价格地板被抬高三星、美光、SanDisk 与 Western Digital 正通过 3 至 5 年长期供货协议，将 50% 至 70% 产能优先分配给少数大客户，试图削弱内存行业长期存在的景气循环。报道指出，DDR5 与大容量套装价格已大幅上涨，云服务商资本开支和数据中心需求成为主要承接方。市场分歧在于，长约究竟能否真正改写周期，以及中国新增产能和美国政策限制会如何影响零售市场。160
