BlockBeats 消息，6 月 21 日，Serenity 发文纠正市场对 SIVE 的一个普遍误解：市场不应只把 SIVE 看作 CPO 纵向扩展的激光供应商。Serenity 表示，SIVE 的激光器实际覆盖范围更广，已经进入可插拔光模块、CPO 横向扩展、CPO 纵向扩展以及 NPO 等下一代光连接架构。
Serenity重估SIVE在光连接架构中的位置
在 Serenity 的表述中，SIVE 的定位不是单一环节的器件供应商，而是围绕下一代光连接的多场景卡位者。该观点的核心在于，SIVE 激光器并不局限于 CPO scale up，即单个 AI 服务器或机柜内部的互联带宽提升场景；它同时也出现在可插拔光模块、CPO scale out 以及 NPO 等路径中。
Serenity 用来支撑这一判断的主要例证来自 Sivers 与 JBL 的合作。双方联合开发采用 CW 激光器的 1.6T 光收发器，该方案被描述为有效绕过 EML，即电吸收调制激光器的产能瓶颈，并且功耗更低。Jabil 管理层对这一合作的描述是“护城河相当深”，这也成为 Serenity 认为 SIVE 不应被窄化理解的重要依据。
可插拔光模块厂商的后续接触
Serenity 还透露，在 Jabil 公告发布后，其他可插拔光模块厂商已经主动联系 SIVE。Serenity 称，目前这些合作应处于联合开发或认证阶段，相关进展尚未公开，并随时可能形成新公告。由于除 Lumentum 外，大多数光模块厂商并非垂直整合，Sivers 作为独立激光器供应方的地位在这一供应链结构中更为关键。
从更长时间线看，Serenity 将 CPO 横向扩展与 CPO 纵向扩展分别放入不同启动阶段。其称，CPO 横向扩展将在 2026 年下半年启动，例如 POET，SIVE 是其激光供应商。CPO 纵向扩展则预计在 2027 年下半年由 Ayar 和英伟达 NVLink CPO 生态驱动规模放量，Serenity 将这一阶段视作整个光连接赛道的核心放量节点。
2027年节点与供应链图谱
Serenity 表示，从供应链图谱观察，SIVE 在上述节点上压过所有玩家，因为他们很可能早在多年前就已经与 Marvell Celestial、Lightmatter、Lightelligence 等公司展开设计合作。与此同时，在格芯 GFS 等代工厂中，SIVE 已是参考激光器；O-Net 等大型厂商也正在基于 SIVE 构建 ELS 方案，目标指向亚洲超大规模云商的供应链。
按照 Serenity 的判断，自 2027 年起，SIVE 将出现在几乎所有新型光连接架构中，因此被其视为最看好的激光器瓶颈多头标的。BlockBeats 注称，CPO 横向扩展，即 CPO scale out，指跨机柜、跨集群的光互联，用于数据中心级网络扩展；CPO 纵向扩展，即 CPO scale up，指在单个 AI 服务器或机柜内部，通过 CPO 提升 GPU 或加速器之间的互联带宽。