三星电子在伦敦 Galaxy Unpacked 活动上展示与 Google 联手打造的 Galaxy AI 智能眼镜，产品内建 Gemini，采用 Android XR 平台，并与 Gentle Monster、Warby Parker 合作设计镜框。三星称首代产品未配备显示屏，同时加入录影提示灯、遮挡即停录等隐私设计，并承诺不使用用户音频、屏幕分享或影像数据训练 AI。ABMedia 引述摩尔证券分析师林汉伟观点称，大立光与 GIS-KY 可望受相关题材带动。

X平台分析师Serenity将目光转向瑞典半导体公司Sivers Semiconductors，称其处于AI数据中心光通信链条关键环节。该公司市值已升至约20亿美元，营收承压，但项目管线仍在扩大。

欧盟芯片法案2.0正式将光子学纳入战略政策，聚焦AI数据中心CPO及硅光子技术。分析师Serenity指出X-FAB、Sivers等供应链龙头将长期受益，但资金到位需3-15个月。

AMD 将于 7 月 22 日至 23 日在旧金山举行 Advancing AI 活动，市场关注 MI500 系列 GPU 与 scale-up CPO 路线图。Serenity 表示，若 AMD 明确承诺采用 CPO 并披露光引擎供应商，将对整个 CPO 主题形成利好。Jefferies 分析师 Blayne Curtis 目前预期 AMD 在 UAL 和 ESUN 方面分别与 Astera Labs、博通合作，但是否正式转向 CPO-based scale-up 方案仍待活动后观察。

Odaily 报道称，消息人士透露，英伟达已决定暂时放弃采用台积电 COUPE 技术方案。此前的“Plan A”基于台积电共封装光学平台，采用 8 波长 DWDM 和约 50 至 64G NRZ 调制技术；最新“Plan B”则转向 Tower Semiconductor 的硅光子平台，采用 16 波长 DWDM 以及 200G/400G PAM4 调制方案。

Citrini 分析师 Jukan 7 月 12 日在 X 平台称，英伟达已决定暂时放弃采用台积电 COUPE 技术方案，原因是台积电在氮化硅技术推进缓慢，且二维光栅耦合器开发未达预期。Jukan 表示，英伟达此前的“Plan A”基于台积电共封装光学平台，最新“Plan B”已转向 Tower Semiconductor 的硅光子平台。他此前还提到，英伟达下一代 Rubin 架构产品发布时间或再次延后。

AI数据中心真正的瓶颈不是单一芯片，而是将电信号转为光信号、搬运海量数据的整条光子产业链。前Amazon与Target采购专家Brian指出，当行业从800G升级至1.6T乃至3.2T时，最大收益往往流向Corning、Amphenol、Ciena等所有巨头绕不开的供应商，以及上游材料与测试环节。本文逐层拆解光子学完整供应链，并列出值得关注的高成长标的。

BlockBeats消息，6月3日，「新股神」Serenity发文称，欧盟芯片法案2.0提案将光子学正式纳入半导体战略框架，并点出SIVE、XFAB及Soitec/Siltronic为欧洲硅光子价值链三大龙头，相关标的或在未来3至15个月内释放具体利好。