伯恩斯坦在 7 月 13 日报告中称，自 2025 年 6 月以来，存储器板块累计跑赢半导体设备 661 个百分点，但两者长期相关性并不高。报告回顾十年数据称，设备板块曾在存储走弱阶段两次走出独立行情，背离期均持续约两年。伯恩斯坦还提到，SK 海力士已公布 670 亿美元扩产计划，并维持对应用材料、泛林和 ASML 的 Outperform 评级及目标价。

摩根士丹利在 7 月 10 日报告中预计，到 2028 年，微软、谷歌、亚马逊、Meta 和 SpaceX 五家超大规模企业的资本支出合计将达 1.4 万亿美元，较 2025 年增长逾 3 倍，可用计算容量将从 30GW 扩至 120GW。报告将 Meta 列为首选，并上调其 2027 年和 2028 年资本开支预期，同时强调其 API 业务的变现潜力。

TechFlowPost刊文称，Robinhood、Kraken 和 Telegram 正在把股票代币化推向更大规模，但竞争焦点不在资产本身，而在用户下单入口。文章提到，Robinhood 于 2026 年 7 月推出自有链，上线 7 天 TVL 超 1 亿美元；Kraken 在 2025 年 12 月买下 xStocks 发行方 Backed Finance；Telegram 则把相关美股代币带入其庞大用户流量场景。报道认为，公链和发行环节正趋于基础设施化，真正稀缺的是用户触达能力。

伯恩斯坦在 7 月 13 日研报中指出，自 2025 年 6 月以来，存储板块累计跑赢半导体设备 661 个百分点，但历史数据并不支持两者必须同涨同跌。其回溯 2012 年以来存储与设备龙头股表现后认为，设备股与存储的相关性并不高，且曾出现持续两年的“设备涨、存储跌”背离期。研报还提到，SK 海力士已宣布在清州新建晶圆厂追加投资 100 万亿韩元，设备端增长逻辑并未改变。

TechFlowPost 整理的 Limitless Podcast 节目指出，Samsung 最新季度利润达 585 亿美元，高于 NVIDIA 同期的 530 亿美元，利润主要由 AI 内存业务驱动。节目称，全球 HBM 供应高度集中在 Samsung、SK Hynix 和 Micron 三家公司，AI 推理对内存的高消耗正推升价格与利润率。与此同时，Samsung 财报日股价跌 9%，SK Hynix 跌 15%，两位主持人将其归因为“卖消息”和周期担忧叠加。

Securitize 在纽交所挂牌当天，把公司普通股同步部署到 Solana 与 Avalanche，上市首日约 2.7 亿美元普通股完成链上登记。文章认为，这种原生代币化股权正在拆分 VC 依赖一份 Term Sheet 打包出售的融资服务：资金、定价、股权运维与治理可逐步交给市场和专业服务商，但早期项目的信用背书、资源整合与后续追加投资，短期内仍是 VC 的核心价值。

Robinhood 于 2026 年 7 月推出自有公链，上线 7 天 TVL 超过 1 亿美元；Kraken 在 2025 年 12 月收购 xStocks 发行方 Backed Finance，Telegram 则把相关美股代币接入聊天生态。报道认为，代币化股票这门生意里，竞争焦点正从底层链和发行能力，转向用户点击“买入”按钮的分发入口。与此同时，美国 SEC 2026 年 1 月重申，代币化不会改变证券属性，相关产品在美国市场仍受限制。

Odaily星球日报援引金十消息称，花旗已将西部数据（WDC.O）目标价从 685 美元上调至 800 美元。快讯仅披露了调整后的目标价与原目标价，未说明调整原因及其他细节。